ドル・円オプション市場で変動率は連日低下。イベントリスクを受けたオプション買いが後退した。
リスクリバーサルはまちまち。1カ月物ではドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いが強まったが、3カ月物以降では円コール買いは後退。
■変動率
・1カ月物12.17％⇒12.09％（08年10/24＝31.044％）
・3カ月物13.12％⇒12.98％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物12.02％⇒11.87％（08年10/24＝25.50％)
・1年物11.00％⇒10.84％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）
■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.09％⇒＋1.15％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物＋1.44％⇒＋1.43％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋1.30％⇒＋1.28％（08年10/27=+10.71％）
・1年物＋1.13％⇒+1.11％（08年10/27=+10.71％）