業界再編が叫ばれて久しい米携帯キャリア業界で、大きな変化が起ころうとしています。時間が経てば、日本でも必ず似たような道をたどると思われます。(『決算が読めるようになるノート』シバタナオキ)
※本記事は有料メルマガ『決算が読めるようになるノート』2017年9月15日号の抜粋です。ご興味をお持ちの方はぜひこの機会にバックナンバー含め今月分すべて無料のお試し購読をどうぞ。
プロフィール:シバタ ナオキ
SearchMan共同創業者。東京大学大学院工学系研究科技術経営戦略学専攻 博士課程修了(工学博士)。元・楽天株式会社執行役員(当時最年少)、元・東京大学工学系研究科助教、元・スタンフォード大学客員研究員。
激動の米携帯キャリア業界。この余波は、やや遅れて日本を襲う
4大携帯キャリア決算「3つのポイント」
業界再編が叫ばれて久しいアメリカの携帯キャリア業界ですが、大きな変化が起ころうとしています。
この変化は、時間が経てば日本の携帯キャリア業界でも必ず似たような道をたどることになると思われます。ですので、今日はその話を書いてみたいと思います。
まず始めに、2017年4月~6月期の4大携帯キャリアの決算を、簡単に整理してみます。
AT&T:売上$17.5B、230万回線の純増だが、大半がIoT関連(=携帯電話以外)
T-Mobile:売上$10B、純増78.6万回線
スプリント:売上$8.2Bm純増8.8万回線
おさらいになる部分も多いかと思いますが、ポイントは3つです。
1つ目は、Verizon、AT&Tの2大キャリアは、T-mobile、スプリントの約2倍の売り上げがあるという点です。つまりT-mobile、スプリント陣営としては、設備投資という点を考えると、広いアメリカにおいてVerizonやAT&Tと互角に戦っていくには、相当知恵が必要だという点を、まずは押さえる必要があります。
2つ目は、AT&Tは特に自動車関連になるのですが、IoT関連の回線を獲得することに大きく注力して、純増数を増やしているという点です。
3つ目は、最大のキャリアであるVerizonよりも、T-mobileの方が純増数は多いという点です。T-mobileは、様々なクリエイティブが施策を行う設備面では不利でありながらも、大きくユーザー数を伸ばしてきています。
T-mobileの破壊的な「Uncarrier」施策
T-mobileに関しては、少しおさらいしておく必要があるかもしれません。
詳しくは「孫正義氏が買収しそこねたT-mobileが凄い理由」で書きましたが、T-mobileは数年前から、Un-Carrierと呼ばれる、様々なユーザーにとって便利な施策を次々と発表し、ユーザー数を伸ばしています。
中でも「無制限データプラン」はとても破壊的で、T-mobileが無制限データプランを発表して以来、他のすべてのキャリアでも、無制限データプランが標準になり、アメリカの携帯電話業界が大きく変わったとも言われています。
その結果として、「T-Mobile’s customers are more loyal than Verizon’s, AT&T’s, and Sprint’s」という記事にもある通り、T-mobileユーザーは、他のキャリアに移りたくない、というユーザーが増えています。
Next: なぜT-mobileは攻め続ける? 近い将来、必ず日本でも同じことが起こる
なぜT-mobileは攻め続ける必要があるのか?
一見するととても順調に見えるT-mobileですが、今回、さらに破壊的な発表を行いました。
これだけ順調に純増数が増えている中で、なぜさらに破壊的な施策を打つ必要があったのかという点を、詳しく見ていきたいと思います。
繰り返しになりますが、今回の一連の背景は、時間を置いて必ず日本でも同じことが起こると思われます。そういった意味で、日本の読者の皆様にも参考になれば幸いです。
T-mobileが自社ユーザーにNetflixを無償提供開始
T-mobileは、家族プランを利用しているすべてのユーザーに、Netflixを無償で提供する、という発表をしました。Netflixの最も安いプランは、月に9.99$(約999円)で、家族プランで最低2人契約者数がいるとすると、1人当たり約5$(約500円)分のコスト増という計算になります(実際にはNetflixから定価より安い値段で仕入れている可能性は当然あると思われますが)。
T-mobile、スプリントの1ユーザーあたりの売上(ARPU)は約50~60$(約5,000~6,000円)ですので、そのうち5$(約500円)分を無償で提供するというのは、非常に大きなギャンブルにも見えます。
では、何故T-mobileはそこまで身を削る必要があったのでしょうか――
(続きはご購読ください。初月無料です<残約1,900文字>)
5Gネットワーク時代に携帯キャリアが必要なもの=コンテンツ
スプリントに残された道は?
日本の携帯キャリアで起こりうること
※本記事は有料メルマガ『決算が読めるようになるノート』2017年9月15日号の抜粋です。ご興味をお持ちの方はぜひこの機会にバックナンバー含め今月分すべて無料のお試し購読をどうぞ。
<初月無料購読ですぐ読める! 9月配信済みバックナンバー>
・英語か決算か? ビジネスパーソン最強の教養とは(9/19)
・ソフトバンクがスプリントとT-mobileを合併できたとしてもまだ足りないものとは?(9/15)
・アリババのクラウド事業がAWSみたいなバケモノになりつつある件(9/12)
・中国3強(百度・アリババ・テンセント) vs 日本3強(ヤフー・楽天・LINE)の決算比較(9/5)
・【保存版】マネーフォワードのIPOはSaaSのお手本レベル(9/1)
<こちらも必読! 月単位で購入できるバックナンバー>
9月分すべて無料の定期購読手続きを完了後、各月バックナンバーをお求めください。
8月配信分
・決済端末Squareの絶好調を支える3つの差別化戦略(8/29)
・ZOZOTOWNのテイクレートは楽天市場・ヤフーショッピングの●倍(8/25)
・Amazonは最大のハックである「税ハック」と日本のソフトウェア産業の競争優位(8/22)
・「ツケ払い」の貸倒率を推計してみた(8/17)
・ヤフーがどうしても銀行を連結子会社にしたかった理由(8/14)
・あまり報道されないけど頭に入れておくべきGoogle関連の6つの指標(8/8)
・老舗FintechのPayPalが前年同期比26%で成長するワケ(8/4)
・しばQ: マーケットプレイスで先に集めるべきは「売り手」「買い手」のどちら?ポイントバックはイケてる?他(8/1)
7月配信分
・Amazonがホールフーズを約1.5兆円で買収した際のM&A舞台裏 – Amazonの交渉力が強すぎた(7/28)
・Amazonプライムデーについて知っておくべき3つの事実とAmazonの真の狙い(7/26)
・Gunosyの成長が止まらない3つの理由(7/24)
・KDDIはなぜ携帯料金を値下げしたのか?今後他のキャリアは追従するのか?(7/14)
・あまり報道されないAppleの決算で押さえておくべき4つのポイント(7/12)
・質屋アプリCASHのビジネスモデルはとても良くできている!(法的に黒かどうかは知らんけど)(7/5)
・Q&A:マーケティング x 経営関連でオススメのサイトは?(7/3)
・Q&A:AI関連で黒字化している企業は?(7/3)
・Q&A:上場企業における株主からの圧力はどの程度か?(7/3)
・Q&A:新規事業は「タイミング」が重要?(7/3)
・Q&A:オンラインビデオ業界で勝ち残るには?(7/3)
・Q&A:旅行ガイドと旅行者とのマッチングサービスの市場規模と成長性について(7/3)
6月配信分
・Q&A:日本 vs シリコンバレー: 起業・資金調達するならどっち?(6/30)
・Q&A:海外の不動産テックの事例について教えてください(6/29)
・日本が「後進国」に見えるほど凄い中国のスマホトレンド7選(6/29)
・なぜアマゾンは「キャリア決済」に対応するのか?(6/28)
・Q&A:上場している広告代理店のうち、セプテーニの売上規模がとても小さく見えるのはなぜ?(6/28)
・【業界関係者必見】2017年最新のネット広告トレンド9選(6/28)
・なぜアマゾンは「キャリア決済」に対応するのか?(6/28)
・Q&A:スナップチャットはインスタグラム・ストーリーに追い抜かれてもう先がないのですか?(6/21)
・Q&A:Criteoってどんな会社?伸びる会社ですか?(6/20)
・サイバーエージェントの決算に学ぶ「勝者の決算」(6/18)
・Amazonのホールフーズ買収の狙いは464箇所もの一等地にある冷蔵庫付き「物流センター」(6/17)
『決算が読めるようになるノート』 2017年9月15日号『ソフトバンクがスプリントとT-mobileを合併できたとしてもまだ足りないものとは?』より抜粋
※記事タイトル・本文見出し・太字はMONEY VOICE編集部による
初月無料お試し購読OK!有料メルマガ好評配信中
決算が読めるようになるノート
[1,001円(税込) 週2回程度]
アメリカ・日本のネット企業(上場企業)を中心に、決算情報から読みとれることを書きます。経営者の方はもちろん、出世したいサラリーマンの方、就職活動・転職活動中の方にも役立つ内容です。